第壹篇

壹、了解资本与世界

约 10 分钟・12 个观念

我们被金钱控制，直到我们学会如何控制金钱。

在谈投资方法之前，你要先看清楚我们身处的这个世界：钱从哪里来、往哪里去，谁在控制金钱，谁又被金钱控制。看清楚了，你才知道自己为什么要学理财，也才走得下去。

一、了解取得财富的过程

要达到财富自由，会经过三个过程。

1. 觉醒
致富的第一步是想法的转变。你要知道，财富的力量能给你真正的自由；然后替自己设置财务目标，不再浑浑噩噩地过日子。

2. 学习
每个人的财富目标不同。为了达到自己的目标，你必须学习理财和投资：

• 理财是「节流」：储蓄、记帐、税务规划，管好每一分钱的去向。
• 投资是「开源」：把钱放进能长期成长的资产，让复利替你工作。

学习要终身持续。但我要特别提醒你：学习阶段是最危险的阶段。很多人心急、沉不住气，还没创建完整的投资观念和方法，就贸然把钱丢进金融市场。结果轻则大大延后财富自由的时间，重则造成无法弥补的亏损，从此一蹶不振。

3. 行动
行动需要四种勇气与纪律：

• 面对诱惑、克制冲动消费的勇气；
• 长期坚持储蓄、存下第一桶金的耐心与纪律；
• 忍耐长久、等候投资机会的勇气；
• 在众人恐惧时，仍敢买进的勇气。

成功学作家拿破仑·希尔在《思考致富》中说：光是「希望」，带不来财富；只有当渴望强烈到成为一种执着，再加上明确的计划和不轻言放弃的毅力，才能真正实现。

说到底，一切取决于你心中愿望的强度。

【图 1-1｜取得财富的三个过程：觉醒 → 学习 → 行动】（概念图，作者自绘重制）

二、大多数人是金融文盲

这一段的论点，参考约翰·李《财富是这样养成的》，数据改用最新研究。

担任美国联准会主席长达十八年多的葛林斯潘，生前多次呼吁金融教育要从中小学扎根，帮助年轻人避开那些要花好几年才能弥补的错误财务决定。（坊间流传他说过「金融文盲比文盲更可怕」，但查不到原始出处。）

什么叫「金融文盲」？我的说法很简单：书读得再多、字认得再多，只要搞不清楚钱怎么来、怎么走、怎么替你做事，在钱这件事上就还是文盲。赚钱的本事和留住钱的本事，是两回事。我最担心的是时间：今天懂一点和不懂一点，看不出差别；但复利会把这一点点差距放大，二十年后，往往就是两种完全不同的人生。

这个问题并不只发生在少数人身上：

• 连华尔街所在的美国也不例外：2026 年的全美金融素养调查（TIAA Institute 与乔治华盛顿大学合作的「P-Fin 指数」）显示，美国成年人在 28 道基本理财题目中平均只答对 47%，是十年来最低。
• 职业运动员年薪惊人，却常常在退休后陷入财务困境。经济学家研究约 2,000 名美式足球（NFL）球员发现，退休 12 年内约有 16% 声请破产，而且破产几率和他们赚了多少钱、打了几年球几乎无关。这份研究让我很震撼：赚得多，不代表留得住；决定结果的，是你懂不懂钱、怎么过日子。
• 台湾呢？台湾金融研训院 2022 年的《台湾金融生活调查》发现，约三成民众对金融完全陌生，约五成缺乏金融自信。

约翰·李在《财富是这样养成的》里也提到，他遇到的人大多抱持错误的金融观念，把财产几乎都放在房子和存款里，很少替退休做准备。

约翰·李的结论是：省吃俭用是起点，不是终点；钱存下来之后，你还得懂它怎么运作，让它自己去生钱。我同意他的看法——少了这一步，存再久也走不到财富自由。

三、大多数人不了解资本主义的运作

这一节的观念，主要来自约翰·李的《财富是这样养成的》。

约翰·李认为，穷和富的分水岭，不在学历，也不在多努力，而在手上有没有资本、会不会用资本；差距一旦出现，就会自己越滚越大。我同意，因为只要比一比下面两种人每天在做什么，就看得出来。

先想想你每天上班在做什么：拿自己的时间和力气，换一份薪水。这是「用时间赚钱」，时间停了，收入也停了。

再想想公司老板和股东在做什么：他们出钱开公司、请人做事，公司赚了钱，他们领股利、享受股价上涨。这是「用人赚钱、用钱赚钱」，就算他们自己在休息，钱也在动。

这两种角色并不冲突。白天你是领薪水的人，晚上把一部分薪水换成股票，你同时也是股东。我希望你早一点两种都当。

说到底，资本主义的世界把人分成两种：一种人让钱替他做事，另一种人替钱做事。你要当哪一种，是可以选的。

【图 1-2｜两种收入：劳动者用时间换薪水，资本家用资本赚利润】（概念图，概念参考约翰·李《财富是这样养成的》，作者重新绘制）

四、大多数人不了解自己被金钱控制

有一句流传很广的话，常被说成是美国前国务卿季辛吉所说：「控制了石油，就控制了所有国家；控制了粮食，就控制了人类；控制了货币，就控制了全世界。」这句话查不到季辛吉在演讲或著作中的出处，但它点出的事实很清楚：钱，就是力量。

财富在世界上的分配，一直极不平均。

• 八二法则（柏拉图法则，Pareto principle）：大约 20% 的因素，影响了 80% 的结果。
• 联合国开发计划署《1992 年人类发展报告》以 1989 年数据计算：全球最富有的 20% 人口，拿走了全世界所得的 82.7%，最贫穷的 20% 只有 1.4%。
• 联合国大学世界经济发展研究所 2006 年的研究（以 2000 年数据计算）发现：全球最富有的 2% 成人，拥有一半以上的家户财富；最富有的 10%，拥有 85%。研究团队估计全球财富的吉尼系数高达 0.89，并打了个比方：这种不平等的程度，就像 10 个人分 100 元，其中 1 个人拿走 99 元，另外 9 个人分剩下的 1 元。
• 最新的《世界不平等报告 2026》（2025 年数据）显示：全球最富有的 10% 拥有约 75% 的财富，最富有的 1% 拥有约 37%，而最贫穷的一半人口只拥有约 2%。

【图 1-3｜全球财富集中在少数人手上（最新数据）】（数据图，依公开报告重画）

如果你无法控制金钱，你就会被别人的金钱控制，成为为钱工作的人。

五、大多数人不知道自己到老会过着贫困的生活

只靠工作赚钱，大多数人到老都会面临入不敷出的生活。我们用台湾的公开统计来算一算。

以下用最新的官方数字，替一位「中位数」的上班族粗算（皆以今天的币值计算，不考虑投资报酬）：

（国人平均寿命已达 81.27 岁，内政部 2025 年简易生命表；很多人会活得更久，所以用 20 年来规划。）

看起来，每月只花 3 万元的话好像勉强够用；但请注意：这 352 万元是「工作 40 年一毛都没动用」才存得下来的，而买房、养育子女、医疗与长期照顾、通货膨胀，都还没算进去。只要退休后想过得稍微宽裕一点，例如每月 4.5 万元，就会出现两、三百万元的缺口。劳工退休金（劳退新制）个人帐户可以补上一部分，但大多数人仍然需要靠投资，让钱替自己工作。

名词小辞典
- 可支配所得：所有所得收入，扣掉利息、社会保险费、税金、罚款、捐款及礼金等非消费性支出后，剩下可以用来支应日常生活开销的所得（行政院主计总处定义）。
- 家庭储蓄率＝（可支配所得－消费支出）÷ 可支配所得 × 100%。

【图 1-4｜只靠工作与劳保，退休金缺口有多大】（数据图，依主计总处、内政部、劳保局数据绘制）

只靠工作收入和劳保给付，大部分人晚年顶多勉强打平，一遇到意外就入不敷出。差的那一段，要靠投资来补。

六、用钱买回你的时间与自由

坊间流传一句话（常被说成是李嘉诚所说，但查不到出处）：30 岁之前，要靠体力和智力赚钱；30 岁之后，要靠钱赚钱。

我们被金钱控制，直到学会如何控制金钱。

如果你没有办法控制钱，就必须牺牲时间、身体、精神、自由与生活，以及生命中其他有意义、有价值的事，去为钱工作。表面上你是自由的，事实上你被资本所控制。

钱的力量，不在于让你买更多东西，而在于替你买回自由、买回人生——用钱这种本身没有价值的东西，换回生命中真正有价值的事物。

同样是花钱，有人越花越穷，有人越花越富。差别在于钱花到哪里去：先拿去买会吃掉收入的东西，还是先存起来买会带来收入的东西。

《富爸爸，穷爸爸》的作者罗伯特·清崎说：你必须分辨资产和负债的不同，然后买进资产——这是第一号规则，也是唯一的规则。书中对资产与负债的定义非常简单：资产，是把钱放进你口袋的东西；负债，是把钱从你口袋拿走的东西。

• 一种人拿到薪水，先满足眼前的享受，分期买车、刷卡消费；每个月的账单越来越多，只好更努力工作还债。
• 另一种人拿到薪水，先存下一部分买资产；资产每年带来一点收入，再拿去买更多资产，像雪球一样慢慢滚大。

那么，一般人要怎么「用人赚钱」？最简单的方法，是买下整个市场。买进追踪大盘的指数型 ETF，就等于成为数百、数千家企业的小股东，让这些企业里最优秀的人才，在你休息、睡觉的时候也替你工作。这就是站在巨人的肩膀上前进。（第伍篇会详细说明为什么我最后只选择宽基指数 ETF。）

七、当金钱的主人

钱是你最忠心的仆人。它绝对不会背叛你，你要它去哪里，它就去哪里，而且会无休无止地为你工作。

当金钱的主人，就是替你的钱找到好工作，让它们日以继夜、经年累月地为你工作，并且要求它们交出成果。

在资本的世界里，你力量的大小，取决于你掌控多少「金钱部队」，以及你有没有替部队里的每一分钱安排好工作，让它们时时刻刻、高效率地替你工作。

韩国投资人约翰·李（John Lee）在《财富是这样养成的》里提醒过：钱不必睡觉，你持有的股票背后，是一群在你休息时仍在上班的员工。韩裔企业家金胜镐在《金钱的秘密》里则把话说得更重：闲置不投资的钱，会被通货膨胀一点一点吃掉。两人的意思，我读来是同一件事——别让你的钱闲着。

成为资本家，拥有自己的赚钱机器。对大多数家庭来说，这部机器不必是自己创业，而是用稳定的储蓄，长期买进整个市场。

本章重点

1. 财富自由要经过觉醒、学习、行动三个过程；学习阶段最危险，不要在创建完整观念之前贸然进场。
2. 大多数人是金融文盲；赚得多不代表留得住，决定结果的是懂不懂钱、怎么过日子。
3. 资本主义世界里，资本家用人赚钱、用钱赚钱；上班族把薪水拿去投资，也能同时成为资本家。
4. 只靠工作收入与劳保，大多数人退休后仍会入不敷出，缺口要靠投资补上。
5. 先储蓄、买资产，让钱替你工作——这就是当金钱的主人。

数据源（查找日期：2026-10-12）

• 拿破仑·希尔《思考致富》（原着 Think and Grow Rich，The Ralston Society，1937）第 2 章〈Desire〉。
• 葛林斯潘关于金融教育的发言：美国联准会，2002-02-05 参议院证词、2003-04-03 演说（federalreserve.gov）。
• TIAA Institute–GFLEC P-Fin 指数 2026 年版（gflec.org）。
• Carlson, Kim, Lusardi & Camerer (2015), "Bankruptcy Rates among NFL Players with Short-Lived Income Spikes," NBER Working Paper 21085。
• 台湾金融研训院《2022 台湾金融生活调查》（数字时代报导）。
• 联合国开发计划署《Human Development Report 1992》。
• UNU-WIDER (2006), The World Distribution of Household Wealth（联合国新闻稿 2006-12-05）。
• World Inequality Report 2026（wir2026.wid.world）。
• 主计总处 2025 年家庭收支调查（中央社 2026-08-14 报导）。
• 内政部 2025 年（114 年）简易生命表（2026-08-24 统计通报）。
• 劳动部劳工保险局 2025 年劳保老年年金统计（bli.gov.tw）。
• 罗伯特·清崎《富爸爸，穷爸爸》（中译本：高宝国际，2001；原着 Rich Dad Poor Dad，1997）。
• 约翰·李《财富是这样养成的》（远流，2021）；金胜镐《金钱的秘密》（三采，2021）。